成交量是投資市場(chǎng)中最重要的技術(shù)分析指標(biāo)，因此，不論是新進(jìn)入股市的投資者，還是股市里的老手對(duì)成交量指標(biāo)的學(xué)習(xí)都是迫切的，掌握好了，能讓個(gè)人操作提升一個(gè)很大的臺(tái)階。下面詳細(xì)解析該指標(biāo)。
“成交量”是股市的基礎(chǔ)，沒(méi)有量就沒(méi)有價(jià)，沒(méi)有價(jià)就沒(méi)有交易，沒(méi)有交易就沒(méi)有股市。正是從這個(gè)意義上講，不研究“量柱”而研究股票，無(wú)異于緣木求魚(yú)，舍本逐末。很多投資人哀嘆：K線均線的書我讀了一大堆，大師小師的課我聽(tīng)了十幾年，至今也沒(méi)有找到賺錢的門路，一買就套，一賣就漲，即使碰運(yùn)氣小賺一點(diǎn)?？墒堑筋^來(lái)還是虧！原因在哪兒？在于你只求“虛”不務(wù)“實(shí)”，只知“線”不識(shí)“柱”。“實(shí)”就是“量”，“柱”就是“量柱”。
一、“量柱”的本質(zhì)
每當(dāng)我提問(wèn)“量柱是什么的時(shí)候”，許多人哈哈一樂(lè)，這么簡(jiǎn)單的問(wèn)題還用問(wèn)？他說(shuō)：“量柱就是實(shí)際成交量的真實(shí)記錄柱”。乍聽(tīng)起來(lái)此話不錯(cuò)呀。其實(shí)，此話只說(shuō)對(duì)了一半。這只是一般意義上的“量柱”概念，而實(shí)質(zhì)上，“量柱”是買賣雙方在某一時(shí)段某一價(jià)位上的矛盾斗爭(zhēng)的暫時(shí)平衡柱，是一個(gè)特殊的“量?jī)r(jià)平衡柱”。成交量大，量柱就高；成交量低，量柱就低；股價(jià)漲了，量柱就是紅的；股價(jià)跌了，量柱就是綠的。它既是實(shí)際成交量的真實(shí)記錄，更是買賣雙方矛盾斗爭(zhēng)的真實(shí)記錄，說(shuō)到底，它是供求力量在某一階段某一價(jià)位拼搏之后的量?jī)r(jià)平衡之柱，對(duì)立統(tǒng)一之柱。它有四個(gè)特點(diǎn)：
第一是“真實(shí)”。有成交才有記錄，沒(méi)有成交就不會(huì)記錄，不會(huì)因?yàn)橛腥嗽贙線或均線上做假而改變其形態(tài)。
第二是“有效”。成交多，柱體就高；成交少，柱體就矮；不會(huì)因?yàn)橛腥嗽贙線或均線上玩弄技巧而影響它的高矮。
第三是“平衡”。它是供求雙方在某一時(shí)段和某一價(jià)位矛盾斗爭(zhēng)暫時(shí)平衡的真實(shí)記錄，即使有人在均線或K線上做假影響其顏色卻難改其本質(zhì)。
第四是“暫時(shí)”。它是“對(duì)立統(tǒng)一的量”與“買賣平衡的價(jià)”在某一時(shí)段的“暫時(shí)”體現(xiàn)，這里的暫時(shí)平衡，蘊(yùn)藏著新的傾斜，蘊(yùn)含著新的挑戰(zhàn)和機(jī)遇，隨時(shí)可能打破既成的平衡，向新的平衡轉(zhuǎn)移。它今天高了，明天就可能低，后天又可能升上來(lái)，完全取決于買賣雙方矛盾斗爭(zhēng)相互轉(zhuǎn)化的力量平衡。
正是因?yàn)?ldquo;量柱”具有上述四大特點(diǎn)，所以它具有“股市溫度計(jì)”的特殊功能，其真實(shí)性、有效性、敏感性、可靠性、全息性遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于均線和K線，因而，依據(jù)量柱變化作出買賣決策的有效性也就高于K線和均線。
所以，我們看量柱的時(shí)候，不能單純地把它看作是“成交量的形態(tài)”，而應(yīng)該把它看作“供求力量較量的暫時(shí)平衡標(biāo)志”。作為“量?jī)r(jià)矛盾斗爭(zhēng)統(tǒng)一體”的“量柱”，反映了股市運(yùn)動(dòng)的全部信息，必然蘊(yùn)藏著股市的全部奧秘。從“量柱”的歷史和現(xiàn)狀去探尋買賣力量發(fā)展變化的未來(lái)，是“量柱理論”的核心價(jià)值，即幫助我們沿著“既成事實(shí)”的軌跡，事先預(yù)視“發(fā)展動(dòng)向”，并事先做出“價(jià)值取向”。
二、“量柱”的形態(tài)
量柱的形態(tài)很多，我們只從“最明顯”和“最重要”的角度來(lái)篩選，力爭(zhēng)收到一目了然，一眼看準(zhǔn)的效果。如下圖：
對(duì)照上圖來(lái)看：
倍量柱：就是比昨日量柱高出一倍以上的量柱。它甚至可以高出幾倍以上，但是最低要高出90%（見(jiàn)圖左側(cè)箭頭所指處）。
平量柱：就是與昨日量柱持平或基本持平的量柱。它必須是兩根以上的持平，有時(shí)高達(dá)8根持平，上下浮動(dòng)差距不應(yīng)超過(guò)5%（如圖A柱和次日柱）。
高量柱：就是某一階段的最高量柱?？赡苁翘炝恐?，也可能不是天量柱，只要比前后的量柱明顯高出即可（見(jiàn)圖中右側(cè)箭頭所指）。
低量柱：就是某一階段的最低量柱?？赡苁堑亓恐?，也可能不是地量柱，只要是某一階段的明顯最低的即是（見(jiàn)圖中B柱左側(cè)的第四根、第五根量柱）。
縮量柱：就是比昨日量柱逐步縮小的量柱。它應(yīng)該一天比一天低，降低的幅度可大可小，只要是逐步走低的就是（見(jiàn)圖中B柱右側(cè)的4根量柱）。
梯量柱：就是比昨日量柱逐步走高的量柱。它應(yīng)該一天比一天高，升高的幅度可大可小，只要是逐步走高的就是（見(jiàn)圖中B柱前的4根量柱）。
從圖中的標(biāo)示可知：“高量柱”是最明顯的，但可能不是最重要的；“倍量柱”是最重要的，但不是最明顯的；任何量柱只有在與別的量柱的搭配過(guò)程中，才能顯示出其重要性。
三、“量柱”的品質(zhì)
沒(méi)有比較就沒(méi)有鑒別，沒(méi)有鑒別就沒(méi)有優(yōu)劣。判斷某根量柱的品質(zhì)，絕不能只看它的大小，而應(yīng)該從相鄰量柱的“力量”對(duì)比中去判斷其“力道”傾向。“力量”是研判買賣雙方的力度，“力道”是研判多空雙方的走向。
?、?“高量柱”和“低量柱”
“高量柱”和“低量柱”是某一階段的對(duì)比。只要是某一階段的最高量柱，就是“高量柱”；只要是某一階段的最低量柱，就是“低量柱”。請(qǐng)看下圖：
很明顯，圖中右邊箭頭所指是低量柱，左邊是高量柱，二者有如下三個(gè)“對(duì)立”的品質(zhì)：
①高量柱是在某一價(jià)位成交火熱的標(biāo)志；而低量柱則是在某一價(jià)位成交清淡的標(biāo)志。
?、诟吡恐窃谀骋粌r(jià)位雙方認(rèn)同的標(biāo)志；而低量柱則是在某一價(jià)位雙方分歧的標(biāo)志。
?、鄹吡恐蟮淖邉?shì)多數(shù)向下，少數(shù)向上；而低量柱后的走勢(shì)多數(shù)向上，少數(shù)向下。
這三個(gè)品質(zhì)中，前兩個(gè)特點(diǎn)一般人都能看到或猜到，第③個(gè)品質(zhì)往往被人忽視，而這個(gè)被人忽視的“少數(shù)”特點(diǎn)，卻蘊(yùn)藏著極大的機(jī)會(huì)。
提示：高量柱+縮量柱=黃金柱，這樣的高量柱才是有價(jià)值的。
?、?“倍量柱”和“平量柱”
“倍量柱”和“平量柱”是與昨天量柱的對(duì)比。只要相對(duì)昨日量柱增量一倍或一倍以上，就是“倍量柱”；只要相對(duì)昨日量柱持平或基本持平，就是“平量柱”。當(dāng)然，其增量或持平的誤差不宜超過(guò)10%。請(qǐng)看下圖：
見(jiàn)上圖：左側(cè)箭頭指的是“倍量柱”，右側(cè)是“平量柱”。用字母標(biāo)注的ABCD都是倍量柱，EFG都是平量柱。這兩種柱形都是“與昨日量柱”相比而確立的。
“倍量柱”和“平量柱”的品質(zhì)：
?、俦读恐人蛉盏牧恐隽恳槐痘蛞槐兑陨?，明顯是昨日量柱對(duì)應(yīng)的價(jià)位滿足不了一方胃口，一方要大量吃進(jìn)，預(yù)示著股價(jià)看漲；平量柱與它昨日的量柱基本持平，說(shuō)明昨日量柱對(duì)應(yīng)的價(jià)位基本合乎雙方胃口，暗示雙方正在你爭(zhēng)我?jiàn)Z，爭(zhēng)奪的結(jié)果要在次日分曉。
?、诒读恐w現(xiàn)了主導(dǎo)方的主動(dòng)行為，毫不猶豫，力撥萬(wàn)鈞，意猶未盡；平量柱卻顯得雙方有些被動(dòng)，討價(jià)還價(jià)，猶豫不決，原勢(shì)趨緩，行將衰竭。
?、郾读恐w現(xiàn)了有預(yù)謀有計(jì)劃的行動(dòng)，攻擊性多于試探性；平量柱則體現(xiàn)了試一試看一看的味道，觀望性多于徘徊性。
這三個(gè)品質(zhì)中，前兩個(gè)品質(zhì)一般人都能看到或悟到，第③個(gè)品質(zhì)一般人很難想明白，而這第③個(gè)品質(zhì)中蘊(yùn)藏的能量往往能爆發(fā)出一輪意想不到的行情。
提示：倍量柱+梯量柱=黃金柱，低量柱+梯量柱=黃金柱。
⑶ “縮量柱”和“梯量柱”
“縮量柱”和“梯量柱”對(duì)連續(xù)三天量柱的對(duì)比。只要連續(xù)三天縮量，就是“縮量柱”；只要連續(xù)三天增量成“階梯狀”，就是“梯量柱”。請(qǐng)看下圖：
見(jiàn)上圖：箭頭所指步步高的為“梯量柱”，右側(cè)步步低的為“縮量柱”。觀察上面這些量柱對(duì)應(yīng)的價(jià)位變化，才能看懂其品質(zhì)。
“縮量柱”和“梯量柱”的品質(zhì)：
?、?ldquo;縮量柱”的形態(tài)明顯逐步走低；“梯量柱”的形態(tài)明顯逐步走高。
②“縮量柱”的成交量是逐步縮?。?ldquo;梯量柱”的成交量是逐步放大。
③“縮量柱”和“梯量柱”都有“量?jī)r(jià)同步”和“量?jī)r(jià)背離”兩種狀況。
“縮量柱”的量?jī)r(jià)同步：說(shuō)明供求雙方信心不足，每況愈下，體現(xiàn)了“價(jià)跌量縮” 的市況，但是，下到極點(diǎn)必然向上。
“梯量柱”的量?jī)r(jià)同步：說(shuō)明供求雙方期望升值，每況愈上，體現(xiàn)了“價(jià)漲量增的市況”，但是，上到極點(diǎn)必然向下。
“縮量柱”若量?jī)r(jià)背離：其“量縮價(jià)漲”的態(tài)勢(shì)，說(shuō)明供不應(yīng)求，有售必買，其莊家必然胸有成竹，志在必得，大有“力撥山兮氣蓋世”的得意；
“梯量柱”若量?jī)r(jià)背離：其“量漲價(jià)跌”的態(tài)勢(shì)，說(shuō)明拋售踴躍，殺價(jià)而沽，其莊家必然力不從心，捉襟見(jiàn)肘，大有“心有余而力不足”的尷尬。
四、“量柱”的演變
從上面的圖示可以看到，量柱的品質(zhì)不是由高矮和紅綠決定的，而是由買賣雙方的力量對(duì)比和力道變化決定的。它們各自承擔(dān)著“試探、建倉(cāng)、增倉(cāng)、補(bǔ)倉(cāng)、震倉(cāng)、啟動(dòng)、拉升”的職責(zé)，在不同的階段，演繹著不同的角色，共同演繹著波瀾壯闊的股市，創(chuàng)造著色彩斑爛的夢(mèng)想。
從品質(zhì)上看，自身最有價(jià)值的是“倍量柱”和“縮量柱”。
“倍量柱”可以分別承擔(dān)“試探柱、建倉(cāng)柱、增倉(cāng)柱、補(bǔ)倉(cāng)柱、震倉(cāng)柱、啟動(dòng)柱、拉升柱、黃金柱”的角色。
“縮量柱”的“價(jià)漲量縮”特質(zhì)，可以組合出最有價(jià)值的“黃金柱”。請(qǐng)看：
“倍量柱”+“縮量柱”可以是“黃金柱”；
“高量柱”+“縮量柱”可以是“黃金柱”；
“梯量柱”+“縮量柱”可以是“黃金柱”；
“平量柱”+“縮量柱”可以是“黃金柱”。
細(xì)心的朋友可能已經(jīng)發(fā)現(xiàn)，量?jī)r(jià)背離的“縮量柱”，是培育“黃金柱”的酵母，有了它，我們就能在最不顯眼的量柱上發(fā)現(xiàn)金子。許多莊家就是用這些最不顯眼的量柱來(lái)迷惑散戶，達(dá)到他們的目的。由于量柱的組合與演變是一個(gè)斗智斗勇斗錢斗勢(shì)的過(guò)程，所以在走勢(shì)上將會(huì)形成一群又一群風(fēng)采各異的“量柱群”，其力道的發(fā)展變化層出不窮。
經(jīng)營(yíng)性網(wǎng)站備案信息
中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)違法和不良信息舉報(bào)中心
本站帶寬由
河南網(wǎng)絡(luò)
網(wǎng)絡(luò) 110
